Fundos em registro | Observador do Fundo Mútuo

Por David Snowball A Comissão de Valores Mobiliários, por lei, recebe entre 60 e 75 dias para revisar os novos fundos propostos antes que possam ser oferecidos à venda ao público. A cada mês, o recurso Fundos em registro dá uma olhada no pipeline de novos produtos. Encontramos 17 fundos ativos e ETFs registrados, alguns bastante notáveis. Espere que eles sejam lançados até o final de setembro de 2020. As principais adições são os três ETFs ativos do DFA, que imitam três fundos do DFA. O DFA, para melhor ou para pior, há muito comercializa sua exclusividade. Assessores do Fundo Dimensional foi lançado em 1981 por Rex Sinquefeld e David Booth. Eles foram os primeiros defensores do que chamamos agora de “beta inteligente”. Ao endossar as hipóteses e a indexação dos mercados eficientes, elas se afastaram de portfólios simples baseados no valor de mercado e em direção àquelas que representavam outras variáveis ​​importantes, como tamanho e qualidade. Em geral, eles começam com um simples portfólio indexado e depois fazem pequenas “inclinações” em favor de fatores como tamanho, valor ou lucratividade. Tradicionalmente, os fundos do DFA estavam disponíveis apenas através de consultores que concluíram o treinamento oferecido pelo DFA. O DFA…

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Valor de Queens Road (QRVLX) | Observador do Fundo Mútuo

Por David Snowball Objetivo e estratégia O fundo busca valorização do capital investindo em ações ou ações preferenciais de empresas americanas. Eles procuram empresas com balanços sólidos e administração experiente, e ações vendidas a preço / lucro com desconto e relação preço / fluxo de caixa. Ele costumava ser chamado de Queens Cap Large Cap Value, mas mudou seu nome para ampliar o leque de investimentos permitidos. No entanto, continua a colocar a grande maioria de seu portfólio em ações de grande valor. O gerente segue uma espécie de estratégia de “valor de qualidade”: procura empresas de alta qualidade (balanços fortes e equipes de gestão fortes) cujas ações sejam subvalorizadas (com base, inicialmente, em métricas de preço / lucro e fluxo de preço / caixa). Eles vendem muito raramente, o que se reflete em uma taxa de rotatividade de 1%. Os fatores que incentivam uma venda incluem a avaliação em excesso de ações, a necessidade de colher prejuízos fiscais para compensar ganhos tributáveis ​​ou dinheiro para atender a resgates. O nível de caixa do fundo, que o gerente descreve como “elevado por um período prolongado”, caiu rapidamente para cerca de 2% quando a crise de março de 2020 produziu “oportunidades…

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Um roteiro para os sistemas de pagamento

Na estrada ou nos sistemas de pagamento, os congestionamentos são um pesadelo. Mas, diferentemente de nossas estradas, nossos sistemas de pagamento podem evitar congestionamentos graças a redundâncias. Simplificando, o Banco do Canadá investe em sistemas de backup para garantir que nossas operações sejam tranqüilas e resilientes, mesmo diante de eventos perturbadores. O COVID ‑ 19 oferece um exemplo. A pandemia interrompeu todos os aspectos de nossas vidas, e os sistemas de pagamento não são exceção. Em meio à preocupação de que as notas bancárias pudessem transmitir o vírus, muitas lojas pararam de aceitar dinheiro. Outras lojas foram forçadas a fechar suas fachadas. Muitas compras foram feitas on-line, onde muitos varejistas aceitam apenas determinadas formas de pagamento, como cartões de crédito e PayPal. Essa mudança do dinheiro para as compras on-line dificultava que pessoas com opções limitadas de pagamento comprassem suas necessidades básicas. Por isso, pedimos aos varejistas que continuassem aceitando dinheiro para transações na loja. Também vimos o uso de transferências eletrônicas se tornar mais popular. Em resposta a medidas físicas de distanciamento, empresas e canadenses estão encontrando maneiras diferentes de trocar dinheiro sem problemas. A pandemia também pode aumentar o risco de uma instituição financeira ficar temporariamente sem recursos…

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1 de julho de 2020 | Observador do Fundo Mútuo

Por David Snowball Caros amigos, Bem-vindo ao verão do nosso descontentamento. Eu admito estar um pouco distraído este mês. Meu filho, Will, foi exposto na semana passada a uma pessoa que posteriormente testou o coronavírus. Nem ela nem ele eram … otimamente cautelosos durante a interação deles e, posteriormente, ela ficou doente. Nós prontamente procuramos um teste no fornecedor preferido do Estado de Iowa, apenas para descobrir que eles não o viam por quatro dias e não sabíamos com que rapidez eles teriam resultados. Em vez disso, voltamos para o hospital local que administrou o teste imediatamente, prometendo os resultados “em dois a três dias”. Quatro dias depois, nos disseram que na realidade significa sete a dez dias (ou, talvez, cinco a sete dias) … provavelmente, mas ninguém realmente tem controle sobre o tempo e ninguém sabe ao certo, apesar de nos chamarem o mais rápido possível. (suspiro) Enquanto isso, ele fica restrito ao seu quarto ou estuda cerca de 23 horas por dia, enquanto nos preocupamos e esperamos. Um número notável de pessoas afirmou seu “direito” de adotar comportamentos que ameaçam a saúde, meios de subsistência e (potencialmente) vidas de outras pessoas. Parece relativamente pouca lembrança de que toda…

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Nossa resposta COVID-19: operações de apoio

Resposta ágil Como um dos 100 principais empregadores do Canadá por 10 anos consecutivos, orgulhamo-nos de nossa filosofia de pessoas em primeiro lugar. Os investimentos em nossa infraestrutura, equipe e segurança cibernética nos posicionaram bem para avançar rapidamente para um local de trabalho virtual. Nossa transição para o trabalho obrigatório em casa para a equipe foi eficiente e relativamente tranquila. Internamente, as equipes multifuncionais de resposta a emergências iniciaram discussões sobre resposta a riscos em fevereiro. Em meados de março, todos os funcionários trabalhavam com teletrabalho, exceto aqueles envolvidos e apoiando nossas operações críticas de mercado, bancos e moeda. Ao mesmo tempo, os parceiros do Banco e do CFRG começaram a se reunir com frequência para garantir uma resposta colaborada dentro do sistema financeiro altamente interconectado. Nas reuniões do CFRG COVID-19, o Banco e seus parceiros têm compartilhado informações e melhores práticas, incluindo como garantir a segurança de sua equipe, partes interessadas e clientes. Os membros continuam compartilhando informações sobre riscos operacionais emergentes, como ataques cibernéticos, e desenvolvendo protocolos para orientar quando e como a equipe pode retornar ao escritório. Os participantes do sistema financeiro estavam preparados para responder rapidamente por causa das lições aprendidas em emergências anteriores e poderiam…

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Mudanças de Gerente, maio de 2020 | Observador do Fundo Mútuo

Ticker Fundo Fora com o velho Com o novo Dt MBESX Fundo Global de Alocação AMG GW&K Michael Budd, Curt Mitchell, Michael Lawrence e Keith Gustafson não estão mais listados como gerentes de portfólio do fundo. Aaron Clark, Mary Kane, Thomas Masi, Daniel Miller e Bill Sterling agora administrarão o fundo. 20/5 AAIIX Renda Ancora Richard Barone não servirá mais como gerente de portfólio do fundo. James Bernard e Kevin Gale agora administrarão o fundo. 20/5 ANSCX Fundo de Oportunidade Especial Ancora Richard Barone não servirá mais como gerente de portfólio do fundo. James Bernard e Kevin Gale agora administrarão o fundo. 20/5 BGASX Fundo Global de Ações Alpha da Baillie Gifford Ninguém, no momento, mas … Charles Plowden deve se aposentar e deixar de atuar como gerente de portfólio do fundo em vigor a partir de 30 de abril de 2021. 20/5 BGLTX Baillie Gifford Fundo de Crescimento Global de Longo Prazo James Anderson não servirá mais como gerente de portfólio do fundo. Tom Slater e Mark Urquhart continuarão administrando o fundo. 20/5 BGGSX Baillie Gifford Fundo de crescimento de ações dos EUA Helen Xiong não servirá mais como gerente de portfólio do fundo. Dave Bujnowski se juntará a…

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Franklin India Feeder – Fundo de oportunidades dos EUA da Franklin

Agora é certo que seu portfólio precisa de diversificação internacional. O acesso aos mercados globais, algumas das melhores, únicas e inovadoras empresas, se beneficiam da depreciação do INR e do financiamento futuro das metas em moeda estrangeira são os principais motivos. Em uma nota de abril do Motilal Oswal S&P 500 Index Fund, já abordamos com muitos detalhes esses benefícios, incluindo uma visão geral das ofertas na categoria internacional e também uma perspectiva do fundo baseado no S&P 500. Confira aqui. Hoje, estamos analisando uma das ofertas anteriores no espaço – Franklin India Feeder US Opportunities – Feeder Fund. Esta cobertura de fundo é exclusiva para associados Insider Plus. Se você já é um membro, faça o login agora para ler a nota completa. Senão, você pode aproveitar a oferta especial para torne-se um Insider hoje. Clique aqui para saber mais. Arquivado em: História do fundo, Insider, Fundos mútuos, Prêmio Marcado com: Franklin US Opp Fund, investimento internacional, Nasdaq 100

Fundo de alocação de KL (GAVAX / GAVIX) | Observador do Fundo Mútuo

Por David Snowball Objetivo e estratégia O fundo está tentando aumentar o capital, com o objetivo específico de vencer o MSCI All Country World Index a longo prazo, mantendo uma ênfase na preservação do capital. O fundo aloca ativos entre ações (10 a 90%), títulos de renda fixa (10 a 90%) e caixa, dependendo das condições do mercado. A parcela do patrimônio do portfólio é investida em ações de empresas que eles designam como “líderes do conhecimento”. Os líderes do conhecimento são um grupo dos principais inovadores do mundo, com profundos reservatórios de capital intangível. Essas empresas geralmente possuem vantagens competitivas, como marca forte, conhecimento proprietário ou um mecanismo de distribuição exclusivo. Líderes do conhecimento são amplamente empresas de manufatura avançadas e baseadas em serviços, geralmente operando globalmente. Seu universo de investimento são ações de médio e grande capital em 24 mercados desenvolvidos. Eles compram essas ações diretamente, em moedas locais, e não protegem sua exposição cambial. Conselheiro Capital dos Líderes do Conhecimento, LLC, de Denver, Colorado. A KL começou como afiliada nos EUA da GaveKal Research Ltd., uma boutique de pesquisa independente sediada em Hong Kong. O fundador Steven Vannelli fez parceria com a GaveKal por cerca de uma…

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Dicas de planejamento financeiro e de investimentos para freelancers e empresários

-> -> Junho 2020 3 leitura mínima O que é comum entre freelancers e empresários? O comum entre esses dois é a irregularidade da renda. E com renda irregular, como você deve planejar suas finanças para garantir isso; todas as metas financeiras são cumpridas com liquidez suficiente na mão? Qual é a maneira correta de fazer o investimento SIP ou Lumpsum? E se você não tiver excedente suficiente para investir? Ajudaremos você com todas essas questões importantes com nossas Dicas de planejamento financeiro e de investimentos. Então, quem é um freelancer? Um Freelancer é alguém que trabalha para outras pessoas sob contrato. Por isso, por sua vez, é autônomo. Visto que, como empresário, também é autônomo, mas também emprega outras pessoas. À medida que você se ocupa em fazer seus negócios crescerem ou se tornar um especialista em seu campo, os assuntos financeiros não devem ser menosprezados. Como ambos; freelancers e empresários são trabalhadores independentes, eles não recebem um fluxo regular de renda. Isso afeta o plano financeiro adversamente. Portanto, precisamos encontrar maneiras de ajudar no cumprimento do plano financeiro. Aqui estão algumas dicas que você pode usar: Dicas de planejamento financeiro e de investimentos para freelancers e empresários Configure…

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